Różnica Między Aniołami I Inwestorami Wysokiego Ryzyka

2024 Autor: Mildred Bawerman | [email protected]. Ostatnio zmodyfikowany: 2023-12-16 08:41

Kluczowa różnica - aniołowie i inwestorzy wysokiego ryzyka

Aniołowie biznesu i inwestorzy wysokiego ryzyka (VC) to dwa rodzaje inwestorów, którzy specjalizują się w inwestowaniu w małe firmy i przedsiębiorców. Pozyskiwanie funduszy na cele ekspansji jest często ograniczeniem dla takich firm typu start-up, ponieważ nie mają one dostępu do rynków akcji ani możliwości osiągnięcia znacznych zysków w krótkim okresie. Zarówno inwestorzy aniołów, jak i inwestorzy kapitału wysokiego ryzyka są zainteresowani inwestowaniem w rozsądne propozycje biznesowe, które z czasem mogą przekształcić się w dochodowe przedsięwzięcia. Kluczowa różnica między aniołami biznesu a inwestorami kapitału podwyższonego ryzyka polega na tym, że aniołowie biznesu wnoszą wkład do firm rozpoczynających działalność własnym majątkiem, podczas gdy inwestorzy kapitału wysokiego ryzyka inwestują środki zgromadzone za pośrednictwem puli inwestorów.

Kim są aniołowie inwestorzy?

Aniołowie inwestorzy to inwestorzy, którzy inwestują w przedsiębiorców i małe startupy. Znani są również jako inwestorzy prywatni lub inwestorzy nieformalni. Inwestorzy ci mają na ogół wysoką wartość netto. Mają również wiedzę biznesową, która może pomóc przedsiębiorcom i firmom rozpoczynającym działalność w podejmowaniu decyzji. Głównym celem aniołów biznesu jest uzyskanie zwrotu finansowego z inwestycji w nowe firmy o dużym potencjale wzrostu.

Aniołowie inwestorzy to zazwyczaj odnoszący sukcesy przedsiębiorcy lub byli pracownicy, którzy zajmowali wyższe stanowiska kierownicze w renomowanych organizacjach. Różni inwestorzy-aniołowie mogą wykazywać zainteresowanie różnymi typami biznesów. Na przykład były personel wyższego szczebla w organizacji opartej na IT może chcieć działać jako anioł-inwestor dla początkującej firmy IT. Wybranie firmy, która jest mu znana, pozwala aniołemu inwestorowi, oprócz wsparcia finansowego, udzielić również swojej wiedzy operacyjnej lub technicznej.

Inwestycje dokonane przez aniołów biznesu można określić jako inwestycje wysokiego ryzyka, ponieważ sukces lub porażka przedsiębiorstw rozpoczynających działalność jest nieznany. Jeśli nowy biznes nie przyniesie zamierzonych rezultatów, inwestorzy stracą zainwestowane środki. Dlatego żądają wyższych zysków; Anioł może generalnie oczekiwać zwrotu w wysokości 20% -30%. Aniołowie inwestorzy mogą czasem również nabyć udział w spółce.

Kim są kapitaliści wysokiego ryzyka?

Venture capital to forma prywatnego kapitału, a inwestorzy venture capital to firmy, które mają pulę prywatnych inwestorów, którzy finansują małe start-upy. Kapitał wysokiego ryzyka nazywany jest również „kapitałem podwyższonego ryzyka” ze względu na związane z nim ryzyko. Są zainteresowani odzyskaniem swoich finansów z maksymalnym zwrotem i aktywnie uczestniczą w podejmowaniu decyzji biznesowych.

Finansowanie kapitału wysokiego ryzyka może być trudne do pozyskania przez firmę, chyba że ma atrakcyjną propozycję biznesową i jasne cele na przyszłość, ponieważ inwestorzy kapitału wysokiego ryzyka zazwyczaj mają wiele podobnych małych firm, w które mogą inwestować. Ponadto zyski wymagane przez inwestorów venture capital są wysokie, a minimalna oczekiwana stopa zwrotu wynosi około 20% zysków rocznie. Gdy biznes zostanie odpowiednio ugruntowany, firma venture capital zastosuje strategię wyjścia, aby wycofać się z biznesu. Istnieją 4 powszechnie wykorzystywane drogi wyjścia dla inwestorów venture capital, jak pokazano poniżej.

Spośród powyższych opcji najczęściej wykonywanych jest pierwsza oferta publiczna oraz fuzje i przejęcia. Kiedy firma jest notowana na giełdzie, inwestorzy mogą zdecydować, kiedy i za jaką cenę akcje będą przedmiotem obrotu; to szansa na uzyskanie dostępu do dużej puli potencjalnych inwestorów. Ponadto, jeśli firma rozkwitła i pomyślnie się ugruntowała w momencie realizacji tras wyjścia, potencjalni inwestorzy mogą postrzegać tę działalność jako atrakcyjną okazję inwestycyjną. W rezultacie można oczekiwać poprawy ceny akcji. Ponadto, jeśli firma dobrze sobie radzi, mogą istnieć inne zainteresowane firmy, które chcą ją przejąć. Odkup i sprzedaż akcji innemu inwestorowi strategicznemu są rzadziej wykonywanymi opcjami jako strategia wyjścia inwestorów venture capital. Zwykły okres, zanim firmy venture capital rozważą strategię wyjścia, może wynosić od 3 do 7 lat, a nawet może być dłuższy w różnych sytuacjach.

Jaka jest różnica między aniołami a inwestorami wysokiego ryzyka?

Porównaj środek artykułu przed tabelą

Aniołowie inwestujący a inwestorzy wysokiego ryzyka
Inwestorzy-aniołowie to zamożni ludzie, którzy mogą wnieść duże kwoty osobistego majątku.	Inwestorzy kapitału podwyższonego ryzyka pozyskują fundusze, aby inwestować w firmy typu start-up poprzez pulę inwestorów.
Oczekiwane zwroty
Oczekiwane zwroty zwykle mieszczą się w granicach 20% -30% zysków rocznie.	Minimalny oczekiwany zwrot to około 20% zysków rocznie.
Zaangażowanie w działalność gospodarczą
Główną rolą jest doradztwo, chyba że jest udział w kapitale.	Inwestorzy kapitału podwyższonego ryzyka są aktywnie zaangażowani w podejmowanie decyzji biznesowych.